​存 100 万利息相差 4.7 万，咋回事儿？

存 100 万利息相差 4.7 万，咋回事儿？

中新经纬 12 月 22 日电 ( 魏薇 实习生 张柳 ) 22 日，工商银行、建设银行、农业银行、中国银行、交通银行五大行调整了存款挂牌利率，其中 3 年和 5 年定期存款挂牌利率下调 0.25 个百分点。

与大行相比，近期部分中小银行存款利率逆势上调。以 2 年期整存整取年利率 1.65% 和 4% 计算，存 100 万元利息相差可达 4.7 万元。大行向下，中小行向上，是何原因？

3 年期存款利率进入 "1" 字头

具体来看，五大行调整步调一致，3 个月、6 个月、一年期定期存款挂牌利率下调 0.1 个百分点，两年定期存款挂牌利率下调 0.2 个百分点，三年期、五年期定期存款挂牌利率下调 0.25 个百分点。

调整后，3 个月、6 个月、1 年、2 年、3 年、5 年期定期存款挂牌利率调整后分别降为 1.15%、1.35%、1.45%、1.65%、1.95% 和 2.0%。

这也是年内大型银行第三次下调存款挂牌利率。今年 6 月和 9 月，国有大行均集体下调了存款挂牌利率。以 3 年期定期存款利率为例，今年年初年利率为 2.6%，经过三次下调后，共下降了 0.65 个百分点，即 100 万元存 3 年利息少了 1.95 万元。

不仅国有行，股份行中的招商银行也出手调整利率。12 月 22 日，招商银行挂出了新的挂牌利率，下调幅度和调整后的利率水平也与国有行保持一致，1 年、2 年、3 年、5 年期整存整取定期存款挂牌利率为 1.45%、1.65%、1.95%、2.0%。

" 预计下一步，股份制银行和其他中小银行将跟进调整存款利率。但不同银行由于存款定价策略、资产负债管理等不同，存款利率调整的时间、节奏和幅度都可能存在一定差异。" 招联金融首席研究员董希淼对中新经纬表示。

对于调整存款挂牌利率的原因，工行表示，为进一步发挥存款利率市场化调整机制作用，持续释放贷款市场报价利率改革和传导效应，提升服务实体经济可持续性。

" 为保持息差基本稳定和利润合理增长，增强服务实体经济的持续性和高质量发展的稳健性，银行通过下调存款利率来压降负债成本，成为一种必然选择。" 董希淼说。

有中小银行存款利率达 6%？

在大行下调利率的同时，部分中小银行在年底逆势上调利率。

12 月 21 日，有媒体报道称，安徽新安银行推出的 " 特色存款 " 利率最高达到 6%。对此，中新经纬以客户身份咨询新安银行客服电话，工作人员表示，" 客服没有接到相关通知，3 年期和 5 年期存款利率都是 3.05%。" 该客服进一步表示，该行暂停对异地开户，线上开二类户需要符合安徽省 "34" 开头的身份证号，同时必须定位在安徽合肥才能开户。

不过，一位储户向记者提供的新安银行小程序截图显示，该行特色存款产品 1 年期整存整取利率 3.9%，2 年期整存整取利率达 4%。

据媒体报道，河南固始农商行 12 月 1 日发布公告称，自 12 月 1 日起，该行将对起存金额在 1 万元以上新开户个人执行新利率，3 个月、6 个月、1 年期、2 年期、3 年期定期存款利率分别由 1.40%、1.65%、1.80%、2.0%、2.35% 上浮至 1.50%、1.70%、1.95%、2.15%、2.40%，5 年期定存利率不变。

河南淮滨农商行 12 月 12 日发布公告表示，自 12 月 12 日起阶段性上调新开户个人整存整取定期存款利率，起存金额大于等于 1 万元的执行上调后利率。

22 日，中新经纬以客户身份拨打河南淮滨农商行一支行电话，一位工作人员称，上述活动还在进行中，目前个人整存整取 1 年、2 年、3 年定期存款利率上调至 1.95%、2.15%、2.40%。" 因为‘开门红’ ( 活动 ) ，我们目前通知活动到明年 3 月 31 日。"

河南农信社客服人员也表示，经固始农商行反馈，由于临近过年，所以做了活动，上调存款利率。

在董希淼看来，当前，少数银行存款利率逆势上涨，是 " 开门红 " 旺季营销活动中的措施，属于阶段性、季节性现象，是银行的一种促销手段。上调存款利率的银行多为中小银行，不具有普遍性。

融 360 数字科技研究院分析师刘银平对中新经纬表示，中小银行揽储压力较大，存款稳定性不及大型银行，随着年终考核、" 开门红 " 营销季临近，部分银行可能会设置揽储指标，上调部分期限存款利率，属于季节性因素，但从中长期来看，各类银行存款利率都会下调。

中央财经大学证券期货研究所研究员、内蒙古银行研究发展部总经理杨海平认为，考虑到存款利率仍呈下行趋势，部分中小银行上调存款，诚然是利率市场化的体现，但是这些银行也需要重点关注付息成本的精细化管理，通过深入研究找到符合自身实际的资产负债配置策略。

LPR 下调概率增加

12 月 20 日，中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心公布新一期贷款市场报价利率 ( LPR ) ，其中 1 年期 LPR 为 3.45%，5 年期以上 LPR 为 4.2%。其中，与房贷利率挂钩的 5 年期以上 LPR 已连续 6 个月未变。2024 年 LPR 报价是否会下调？

杨海平指出，大型银行下调存款利率主要考量是在维持净息差基本稳定的前提下，为贷款利率下调乃至 LPR 下调预留空间，贯彻 " 引导实体经济融资成本稳中有降 " 的货币政策导向。此轮存款利率下调之后，LPR 下调的概率上升。

中信证券分析称，5 年期 LPR 自 6 月后一致维持在 4.2%，此后经历了 8 月 MLF 降息，9 月央行降准，以及 9 月国有大行集体下调存款挂牌利率，报价仍按兵不动。考虑上述事件累积的影响，叠加本次存款利率的调整，长端 LPR 报价下行的可能性有所增加，但调整的幅度可能也较为有限。

中信证券认为，往后看，降成本、宽信用工具或仍有加力空间，结合中央经济工作会议 " 灵活适度、精准有效 " 的货币政策基调，不排除明年上半年 MLF 进一步降息引导 LPR 报价下调的可能性。

( 更多报道线索，请联系本文作者魏薇：[email protected] ) ( 中新经纬 APP )

( 文中观点仅供参考，不构成投资建议，投资有风险，入市需谨慎。 )

中新经纬版权所有，未经书面授权，任何单位及个人不得转载、摘编以其它方式使用。

责任编辑：常涛 李中元

作者：董文博